Una vista exterior del nuevo edificio de la sede global de JPMorgan Chase en 270 Park Avenue el 13 de noviembre de 2025 en la ciudad de Nueva York.
Ángela Weiss | AFP | Imágenes falsas
JPMorgan Chase ha obtenido contratos que garantizan que le paguen las empresas de tecnología financiera responsables de casi todas las solicitudes de datos de aplicaciones de terceros vinculadas a las cuentas bancarias de los clientes, según supo CNBC.
Según el portavoz de JPMorgan, Drew Pusateri, el banco ha firmado contratos actualizados con intermediarios fintech que representan más del 95% del acceso a datos en sus sistemas, incluidos Plaid, Yodlee, Morningstar y Akoya.
«Tenemos acuerdos que hacen que el ecosistema de banca abierta sea más seguro y sostenible, permitiendo a los clientes seguir accediendo a sus productos financieros favoritos de forma fiable y segura», dijo Pusateri en un comunicado. «El libre mercado funcionó».
El hito es el último giro en una larga disputa entre los bancos tradicionales y la industria fintech sobre el acceso a las cuentas de los clientes. Durante años, intermediarios como Plaid no pagaron nada para acceder a los sistemas bancarios cuando un cliente quería utilizar una aplicación fintech. Robinhood para retirar dinero o consultar saldo.
Esa dinámica pareció estar consagrada en la ley a finales de 2024, cuando la Oficina de Protección Financiera del Consumidor de la era Biden aprobó la llamada “Regla de Banca Abierta”, que exige que los bancos compartan los datos de los clientes de forma gratuita con otras empresas financieras.
Pero los bancos entablaron una demanda para impedir que la norma CFPB entrara en vigor y parecieron tomar ventaja en mayo después de que la administración Trump pidiera a un tribunal federal que revocara la norma.
Poco después, JPMorgan –el banco más grande de Estados Unidos por activos, depósitos y sucursales– supuestamente dijo a los intermediarios que cobraría cientos de millones de dólares por el acceso a los datos de sus clientes.
En respuesta, los ejecutivos de fintech, criptografía y capital de riesgo argumentaron que el banco estaba participando en un “comportamiento anticompetitivo con fines de lucro” que dañaría la innovación y la capacidad de los consumidores para utilizar aplicaciones populares.
Después de semanas de negociaciones entre JPMorgan y los intermediarios, el banco acordó un precio más bajo que el propuesto inicialmente y los intermediarios fintech recibieron concesiones en el procesamiento de solicitudes de datos, según personas familiarizadas con las discusiones.
Según un inversor de capital de riesgo que solicitó el anonimato para hablar de las empresas de su cartera, las empresas fintech prefirieron la certeza de fijar tarifas de intercambio de datos porque no está claro si la actual CFPB, que actualmente está revisando la norma de banca abierta, favorecerá a los bancos o a las empresas fintech.
El banco y las empresas de tecnología financiera se negaron a revelar detalles de sus contratos, incluido cuánto estaban dispuestos a pagar los intermediarios y la duración de los contratos.
Impacto más amplio
Los acuerdos marcan un cambio en la dinámica de poder entre los bancos, los intermediarios y las aplicaciones fintech que amenazan cada vez más a los titulares. Según los observadores de la industria, es probable que cada vez más bancos cobren tarifas a las empresas de tecnología financiera por el acceso a sus sistemas.
«JPMorgan tiende a marcar tendencias. Es una especie de pionero, por lo que se puede esperar que el resto de los grandes bancos lo sigan», dijo Brian Shearer, director de competencia y política regulatoria de Vanderbilt Policy Accelerator.
Shearer, que trabajó en la CFPB bajo la dirección del ex director Rohit Chopra, dijo que le preocupaba que el desarrollo creara una barrera de entrada para las nuevas empresas emergentes y, en última instancia, generara costos más altos para los consumidores.
Los partidarios de la Regla CFPB 2024 dijeron que brinda a los consumidores control sobre sus datos financieros y promueve la competencia y la innovación. Los bancos, incluido JPMorgan, dijeron que los exponía al fraude y los cargaba injustamente con los crecientes costos de mantener sistemas cada vez más utilizados por los intermediarios y sus clientes.
Cuando se anunció el acuerdo de Plaid con JPMorgan en septiembre, las empresas emitieron un comunicado de prensa doble destacando la continuidad que ofrecía a los clientes.
Pero el grupo industrial del que Plaid es miembro ha criticado duramente el desarrollo, señalando que si bien JPMorgan ha ganado una batalla decisiva, la escaramuza en curso aún puede desarrollarse en los tribunales y en público.
“La implementación de peajes prohibitivos es anticompetitiva, antiinnovación y contraria a la interpretación clara de la ley”, dijo a CNBC Penny Lee, directora ejecutiva de la Asociación de Tecnología Financiera, en respuesta al hito de JPMorgan.
««Estos acuerdos no tienen que ver con el libre mercado, sino con grandes bancos que explotan su posición en el mercado para capitalizar la incertidumbre regulatoria», dijo Lee. «Instamos a la Administración Trump a cumplir con la ley manteniendo la prohibición existente sobre las tarifas de acceso a datos».